Zmienność to miara, która mówi jak szybko i mocno zmienia się cena w określonym okresie. Większa zmienność wskazuje teoretycznie na większe ryzyko, ale również i ewentualny zysk. To oznacza, że inwestując w okresach większej zmienności (lub w instrument o wysokiej zmienności), możemy dużo stracić – jeśli kupimy w złym momencie, ale również dużo zyskać – jeśli moment ten będzie dobry. Tym samym, zwiększona zmienność może być szansą, ale i zagrożeniem.

Dla inwestora długoterminowego, który chce aby jego inwestycja zakończyła się sukcesem, ważne jest trzymanie się planu inwestycyjnego oraz odporność na wahania cenowe. Ubiegły rok, podobnie jak 2020 pokazał jak gwałtowne mogą być spadki cen i jak duża zmienność może panować na rynku. 2022 rok zaczęliśmy na historycznych maksimach, by niewiele ponad pół roku później, na przykład indeks S&P 500, spadł o ponad 18%. Wahające się ceny mogą przysporzyć sporych strat, jeśli nie umiemy na nie odpowiednio reagować.

Umiejętność unikania spadków na rynku mogłaby być niezwykle przydatna. Każdy chciałby posiadać aktywa jedynie w momencie, w którym ich ceny rosną, ewentualnie stoją w miejscu lub od czasu do czasu doświadczają drobnych korekt. Jednak bez umiejętności doskonałego timingu rynkowego, której realnie nikt na świecie nie posiada, nie jest to możliwe. Z kolei, kto już próbował trafić w idealne dołki i sprzedać na górkach, prawdopodobnie stracił też wiele nerwów. Zbyt wiele czynników wpływa na ceny papierów wartościowych, by takie przewidywania nie graniczyły z hazardem. W praktyce, spadków na rynkach można uniknąć tylko nie będąc na nim. Wówczas jednak niezainwestowane środki są wystawione na wpływ inflacji i stopniowo tracą na wartości. Jeśli chcemy uniknąć jej negatywnego wpływu na nasze oszczędności w długim terminie, inwestowanie jest jedną z najrozsądniejszych dostępnych opcji. Nie jest ono jednak pozbawione ryzyka, a nawet jeśli historycznie rynki rosną w długim terminie, to są w stanie zaliczać solidne wahania w krótkim okresie. Inwestor musi się na te wahania dobrze przygotować.

Jak radzić sobie ze zmiennością?

Przyjrzyjmy się więc temu, jak radzić sobie z wahaniami na rynkach, czyli ze zmiennością. Na pierwszy rzut oka, nie jest to nic łatwego i wymaga dobrej świadomości celu z jakim inwestujesz oraz swojego stosunku do ryzyka. Jaki wynik finansowy chcesz osiągnąć? Na co chcesz przeznaczyć pieniądze z inwestycji? Kiedy będziesz potrzebować tych środków? Odpowiedź na te pytania pomoże Ci określić Twój cel inwestycyjny. Wiedząc o tym, że planujesz wypłacić pieniądze na budowę domu za 10 lat, nie powinny mieć dla Ciebie wielkiego znaczenia chwilowe spadki na rynkach czy nawet kryzys, którego mogłyby doświadczyć rynki kapitałowe na przestrzeni tego czasu. Ważna powinna być wartość inwestycji w momencie, w którym planujesz ją ukończyć. Takie nastawienie pomoże Ci nie reagować pochopnie, gdy wartość Twojej inwestycji spadnie w wyniku sytuacji na rynku. Sprzedając aktywa po cenie niższej niż cena zakupu zrealizowałbyś stratę, jedynie z powodu strachu, że stracisz wszystko. Historycznie rzecz biorąc, każdy kryzys i okres niepewności kiedyś się skończył, a rynki ponownie osiągały kolejne maksima. Zatem odporność na zmienność rynkową można uzyskać tworząc solidną, dobrze zdywersyfikowaną strategię inwestycyjną, której następnie będziesz się trzymał oraz powiększając swoją wiedzę na temat zachowania rynków. Zacznij już teraz i zapoznaj się z naszym artykułem o tym jak ważny jest horyzont inwestycyjny przy tworzeniu strategii. Jedną z ważniejszych rzeczy, o których powinieneś także wiedzieć już na samym początku jest fakt, iż wyniki historyczne, nie są gwarancją przyszłych zysków, a inwestowanie zawsze wiąże się z ryzykiem.

Dywersyfikuj!

Jednym z podstawowych sposobów na radzenie sobie z wahaniami rynkowymi jest dywersyfikacja. Dywersyfikować można na wiele sposobów, biorąc pod uwagę klasę aktywów, sektor, region geograficzny, ale i czas, w którym kupujesz aktywa i nie chodzi tu o timing rynkowy.

Co zatem oznacza dywersyfikacja inwestycji w czasie? Mogą to być na przykład 3, 4 lub więcej następujących po sobie transakcji kupna według wcześniej ustalonego planu. Inwestorzy długoterminowi często kupują aktywa regularnie, na przykład co miesiąc, aby uśrednić cenę zakupu papierów wartościowych. Dzięki temu ograniczają ryzyko związane ze złym momentem zakupu. W okresie spadków korzystają z niższych cen, by kupić więcej po niższych cenach, w okresie rosnących rynków również nie przestają kupować. Jeśli cena rośnie nikt nie wie jak długo trend wzrostowy pozostanie niezmienny, brak dokonania wpłaty może okazać się stratą świetnej okazji. Co więcej dzisiejsze maksima, mogą okazać się atrakcyjnymi dołkami w niedalekiej przyszłości. Dlatego właśnie, regularne inwestowanie mniejszych sum bez względu na bieżącą sytuację rynkową jest pożądaną strategią inwestycyjną dla inwestorów długoterminowych.

Jeśli przed inwestowaniem powstrzymuje Cię strach przed spadkami i zmiennością rynku, skorzystaj z Portfela na miarę Portu i inwestuj regularnie bez zbędnego wysiłku. Przygotujemy dla Ciebie portfel złożony z szeroko zdywersyfikowanych funduszy ETF. Nasze portfele zestawione są tak, aby ograniczyć możliwie każde ryzyko, pozostawiając przy tym dużą szansę na satysfakcjonującą stopę zwrotu. Z nami będziesz mógł inwestować długoterminowo w niskokosztowe instrumenty, które kopiują rozwój indeksów. Wyznacz swój cel inwestycyjny i sprawdź, ile będziesz musiał zainwestować w planowanym przez siebie czasie, by go zrealizować.

Nie bój się zmienności

„Jeśli nie zaakceptujesz tego, że Twoje inwestycje będą czasem spadać na wartości nigdy nie będziesz miał szansy na zysk, bo po prostu nawet nie zainwestujesz. Prawda jest taka, że nie ma takiej strategii inwestycyjnej, która mogłaby wyeliminować wpływ spadków cen na wartość portfela” – zauważa doradca inwestycyjny i bloger Joshua Borwn z Ritholt Wealth Management -„Dobrze jest pracować z tym jak radzisz sobie ze zmiennością (strategicznie, psychologicznie), próba jej uniknięcia jest z góry skazana na niepowodzenie”.

Dlatego nie ma większego znaczenia, kiedy zaczynasz inwestować, ważne, aby zacząć i dać sobie szansę na zyski. Nie ma sensu przejmować się wahaniami cen, jeśli inwestujesz w długim terminie. To, co się liczy to trzymanie się własnej strategii, a to nie wymaga dużego wysiłku, jedynie cierpliwości. W Portu przygotujemy Portfel na miarę Twoich potrzeb, wystarczy jedynie wypełnić ankietę, której wypełnienie zajmie jedynie kilka minut.

—————————————————————–

Na co zwrócić uwagę po przeczytaniu artykułu?

– Niniejszy artykuł nie jest rekomendacją inwestycyjną.

– Historyczne wyniki inwestycji nigdy nie są gwarancją przyszłych zysków.

– Inwestycje na rynkach kapitałowych wiążą się z ryzykiem.

– Portu nie gwarantuje osiągnięcia zysków z inwestycji.

– Nie jesteś pewien, jaki profil ryzyka jest dla Ciebie odpowiedni? Wypełnij naszą ankietę inwestycyjną, by to sprawdzić.