W inwestowaniu istnieje kilka przydatnych reguł, które warto znać, a najlepiej również stosować. Do tych najbardziej klasycznych zalicza się regularne, długoterminowe i zdywersyfikowane inwestowanie. Jednak istnieją również bardziej szczegółowe reguły, takie jak reguła 4%,o której niedawno pisaliśmy na blogu Portu. Tym razem przyjrzymy się regule numer 72 i jej zastosowaniu w inwestowaniu.
Reguła numer 72
Reguła 72 to szybka i przydatna formuła, która może być wykorzystana na dwa sposoby, do określenia przewidywanego okresu podwojenia wartości inwestycji lub określenia pożądanej stopy zwrotu. W pierwszym przypadku na podstawie stopy zwrotu oblicza, ile czasu zajmie podwojenie wartości inwestycji. W alternatywie, dzięki tej regule można obliczyć roczną stopę zwrotu korzystając z wiedzy na temat tego, ile czasu zajęłoby nam podwojenie inwestycji.
Podczas gdy kalkulatory i programy tabelaryczne, takie jak Microsoft Excel, posiadają funkcje dokładnego obliczania czasu potrzebnego na podwojenie zainwestowanych pieniędzy, zasada 72 jest przydatna do szybkich obliczeń „z głowy”. Z tego powodu reguła 72 jest często zalecana początkującym inwestorom, ponieważ można ją łatwo zrozumieć i obliczyć.
Określenie przewidywanego czasu podwojenia wartości
Wzór na obliczenie podwojenia wartości: 72 / oczekiwana stopa zwrotu
Zastosowanie reguły 72 w praktyce przedstawia poniższy obrazek. Jeśli w banku otrzymujemy ofertę lokaty terminowej z rocznym oprocentowaniem 2% i chcemy obliczyć, kiedy nasze zdeponowane 25 000 złotych podwoi swoją wartość, nie ma potrzeby korzystania z Excela. Na szybko możemy obliczyć, że 72 (reguła) podzielone przez 2% (roczne oprocentowanie) da nam oczekiwany wynik. W tym przypadku byłoby to 36 lat. Oczywiście ten wynik nie jest w pełni precyzyjny, ponieważ w rzeczywistości do podwojenia wartości doszłoby już się po około 35 latach. Jednakże, jeśli potrzebujemy tylko orientacyjnej wartości w przybliżeniu, wynik może nam w zupełności wystarczyć.
Jeśli liczymy na roczną aprecjację rzędu na przykład 10%, co jest równoważne z wydajnością indeksu S&P 500 w ciągu ostatnich 30 lat, to zgodnie z regułą 72, wartość zainwestowanych pieniędzy podwoi się w ciągu 7,27 roku. Podobnie, regułę można zastosować do obliczenia, kiedy podwoją się zyski firmy. Jeśli zyski rosną w tempie 30%, to już po 2,4 roku zyski firmy zostana podwojone.
Ponieważ jest to koncepcja matematyczna, regułę można zastosować nie tylko do zwrotu z inwestycji, ale do czegokolwiek, co rośnie ekspotencjalnie. Można go zastosować na przykład do prognozowania przyszłej inflacji lub wzrostu PKB.
Określenie oczekiwanej stopy zwrotu
Wzór na obliczenie oczekiwanej stopy zwrotu: 72 / liczba lat do podwojenia
Jeśli chcesz obliczyć oczekiwaną stopę zwrotu, podziel 72 przez liczbę lat potrzebnych do podwojenia Twojej inwestycji. Liczba lat nie musi być liczbą całkowitą; wzór poradzi sobie również z ułamkami lub częściami roku.
Jeśli inwestor chce podwoić wartość swojej inwestycji w ciągu 10 lat, na podstawie wzoru dowie się, że musi znaleźć taki instrument, który przyniesie mu roczne zwroty w wysokości 7,2%. Ta wartość wynika z obliczenia 72 (reguła) podzielonej przez liczbę lat (10). Jeśli inwestor chce podwoić kapitał w ciągu 5 lat, jego roczne zwroty musiałyby wynosić zatem średnio 14,4%.
Ten wzór można zastosować również do wyboru odpowiedniego instrumentu inwestycyjnego. Jeśli chcesz podwoić swój zainwestowany kapitał w ciągu 10 lat, depozyty terminowe, złoto i większość obligacji nie spełni Twoich oczekiwań. Wówczas oczekiwaną stopę zwrotu mogą przynieść na przykład akcje.
Jeśli właśnie zastanawiasz się w co zainwestować, zalecamy przeczytanie 3 porad, odnośnie tego jak uniknąć strat podczas inwestowania. W artykule porównywana jest rentowność i zmienność poszczególnych aktywów. Dla przeciętnych ludzi najlepszym rozwiązaniem jest jednak inwestowanie za pomocą zdywersyfikowanego portfela składającego się z wielu aktywów, które oferujemy na platformie Portu poprzez Portfele na miarę. Dzięki regularnym pasywnym inwestycjom poprzez fundusze ETF unikniesz niepotrzebnych błędów, a ponadto pasywne inwestowanie w większości przypadków pokonuje to aktywne. Dzięki tym korzyściom fundusze ETF zyskują na popularności i przeżywają swoją erę rozkwitu.
—————————————————————–
Na co zwrócić uwagę po przeczytaniu artykułu?
– Niniejszy artykuł nie jest rekomendacją inwestycyjną.
– Historyczne wyniki inwestycji nigdy nie stanowią gwarancji przyszłych zysków.
– Inwestycje na rynkach kapitałowych są zawsze ryzykowne.
– Portu nie gwarantuje osiągnięcia zysków z inwestycji.
– Nie jesteś pewien, jaki portfel jest dla Ciebie odpowiedni? Wypełnij naszą ankietę inwestycyjną, by to sprawdzić.
